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在他看来,「AI 健康管家」提供的服务还比较初级,没有脱离辅助工具的范畴。
至于AI理财,蚂蚁官方曾介绍,「蚂小财」连接了基金公司、券商、财经媒体等200多家主流专业机构,以及超1.5万位专业财经创作者。但很多用户认为,即便「蚂小财」提供的答案更为易懂和明确,也不能取代专业从业者,提供的信息仅能作为参考。
还有专业人士指出,同发达国家相比,我国的资本市场不够成熟,波动性较高,一般情况下,人工智能并不能辨别、解决。这也进一步降低了AI理财的专业度。
总之,这三款AI产品先是在通用性上不够有吸引力,后在使用过程中存在的一些瑕疵又进一步降低了用户的使用意愿。
蚂蚁为什么大力做AI?
除了三款AI产品的表现,更值得关注的是,蚂蚁集团为什么要大力做AI?经历了三年整改,蚂蚁手上还有哪些牌?
我们简单回顾下蚂蚁的过去。
时间拨回到2020年,蚂蚁原本计划11月5日同时在A股和港股IPO。但就在正式挂牌前两天,IPO被暂缓。
如果按照当时68.8元/股的定价,蚂蚁的IPO市值将达到2.1万亿,创造全球最大IPO纪录,马云也将彻底坐稳中国首富的位置。
面对这个“巨无霸”,当时外界最大的争议在于,蚂蚁究竟是一家科技公司,还是一家金融公司。这不仅决定了蚂蚁上市时适用什么估值体系,还决定了适用什么监管政策。
翻看当时的招股书,蚂蚁主要收入分为数字支付与商家服务、数字金融科技平台(包括微贷科技平台、理财科技平台、保险科技平台)、创新业务及其他三大块。2020上半年,前两大业务的营收占比分别为35.86%、63.39%。
其中从属于数字金融科技的微贷科技(小额贷款)收入达285.86亿元,占营业收入的39%,超过支付业务。它不仅是第一大收入来源,也是蚂蚁集团重要的利润来源,2020上半年,与信贷相关的净利润是102亿元,占到蚂蚁集团总利润的47.8%,接近半壁江山。
也就是说,“信贷”其实是蚂蚁当时的支柱业务,其金融属性更强。这也是其受到监管的一大重要原因。
IPO被暂缓后,蚂蚁集团开始了三年整改。最大的调整是退出小贷业务,对旗下信贷产品花呗、借呗进行品牌隔离,并按照监管要求,关停“相互宝”业务。
蚂蚁集团整改时间线 图源 / 中信证券
2023年7月,三大金融管理部门同时发布公告称,蚂蚁集团等平台企业金融业务存在的大部分突出问题已完成整改,今后将转入常态化监管。
这标志着蚂蚁集团整改基本完成,但它接下来不得不面临的问题是估值打折和赚钱难了。
2023年7月,蚂蚁集团宣布回购股票,根据媒体的报道,以当时的回购定价来看,蚂蚁整体估值较2018年C轮融资估值下降约40%。
数据要素行业应用专家李可顺告诉「定焦」,退出信贷业务,会直接影响蚂蚁的现金流、营收规模和利润空间。资深互联网金融研究师孟祥也表示,虽然目前没有公开信息能看到蚂蚁的财务数据,但此前支付和信贷两个板块是营收主力,且信贷的增长速度更快,降低金融属性后,蚂蚁的盈利能力肯定会受到影响。
而另一大业务数字支付,也受到了政策的影响。2021年《关于降低小微企业和个体工商户支付手续费的通知》下发,延长收钱码提现免费服务期限、对商户提供网络支付服务费优惠等措施都拉低了该业务的毛利。李可顺表示,蚂蚁数字支付的单笔利润很小,但因为大用户体量业务得以维持,如今用户体量增长已经到了天花板。
因此,“瘦身”后的蚂蚁集团需要寻找新的增量,特别是能强化其科技属性的新增量,AI便成了一大突破口。
2023年,蚂蚁集团确定了“AI First”“支付宝双飞轮”和“加速全球化”三大战略方向,将AI放到重要位置。2024年3月,蚂蚁集团宣布了自2020年以来最大的内部业务架构改组。根据公开信息,架构调整后的蚂蚁分为主营(数字支付、数字互联和数字金融)和创新(蚂蚁国际、OceanBase、蚂蚁数科)两大主要业务。其中,蚂蚁国际、OceanBase、蚂蚁数科开始独立运营,有观点认为,剥离这些非核心业务,是为蚂蚁集团重启IPO铺路。
这一次AI产品的集中推出,代表着蚂蚁集团“AI First”战略的加速,也是蚂蚁迫切想对外讲的新故事。孟祥表示,“蚂蚁做AI,一方面为增强自己的科技属性,一方面为寻找业务增量,以及占领前沿科技这一赛道。”在李可顺看来,支付宝已经覆盖了大量年轻网民,「支小宝」和「AI 健康管家」支持语音指令、一键跳转等功能,可以为支付宝拉来一部分老人或者特殊群体。
也有从业者认为,蚂蚁在AI上布局较早,有着技术储备,这次推出的产品也和既有业务进行了结合,大方向是对的,但产品还谈不上颠覆性的创新,更像是在给外界传递一种信心。
至于能否用AI撬动更多用户和资本市场,就要边走边看了。
*题图来源于Unsplash。应受访者要求,文中孟祥为化名。